팔란티어
엔비디아의 놀라운 실적, 팔란티어(PLTR) 투자자들에게 희소식
2025-08-29
인공지능(AI) 칩 전문 기업인 엔비디아가 최근 발표한 실적은 AI 혁명이 여전히 강력하게 진행 중이라는 확실한 증거를 보여줍니다. 이 소식은 특히 데이터 분석 및 AI 소프트웨어 기업인 팔란티어(PLTR) 주주들에게 큰 희망을 안겨주고 있습니다. 엔비디아의 성과는 AI 기술의 지속적인 채택과 수요 증가를 입증하며, 팔란티어와 같은 관련 기업들에게도 긍정적인 영향을 미치고 있습니다. 이번 글에서는 엔비디아의 최근 실적과 이것이 팔란티어 투자자들에게 어떤 의미를 갖는지 자세히 살펴보겠습니다.
팔란티어는 지난 몇 년간 AI 혁명의 물결을 타고 급성장한 기업 중 하나입니다. 2022년 말 AI 붐이 시작되면서, 20년 넘게로 축적된 데이터 마이닝 경험과 AI 기술력을 바탕으로 빠르게 대응에 나섰습니다. 팔란티어는 기존 비즈니스 시스템과 통합하고 생성형 AI를 결합한 ‘인공지능 플랫폼(AIP)’을 개발해, 기업들이 데이터를 기반으로 신속한 의사결정을 내릴 수 있도록 지원하고 있습니다. 2023년 4월 AIP 출시 이후, 팔란티어의 주가는 무려 1,760%나 급등하며 엄청난 수익을 투자자들에게 안겼습니다. 하지만 높은 주가 밸류에이션과 AI 기술의 지속적인 채택 여부에 대한 우려로 인해 투자자들 사이에서는 불안감도 존재하고 있습니다.
이런 상황에서 엔비디아의 최근 실적이 발표되며 AI 시장에 대한 낙관적인 전망을 다시금 확인시켜 주었습니다. 엔비디아는 2026 회계연도 2분기(7월 27일 종료)에 사상 최대 매출인 467억 달러를 기록하며 전년 대비 56%, 전 분기 대비 6% 성장했습니다. 조정 주당순이익(EPS)도 1.05달러로 전년 대비 54% 증가하며 시장의 기대를 뛰어넘는 성과를 거뒀습니다. 특히 데이터센터 부문, 즉 AI와 클라우드 컴퓨팅에 사용되는 칩 판매가 전년 대비 56% 증가한 411억 달러를 기록하며 이러한 성장을 이끌었습니다. 이는 AI 기술에 대한 수요가 여전히 뜨겁다는 것을 보여주는 강력한 신호입니다.
엔비디아의 성장은 작년 같은 기간 122%라는 놀라운 성장률을 기록한 이후에도 계속되고 있다는 점에서 더욱 의미가 큽니다. 이는 AI 인프라에 대한 수요가 꾸준히 증가하고 있으며, 점점 더 많은 기업들이 이 혁신적인 기술을 도입하고 있다는 증거입니다. 또한 엔비디아는 자사 주식에 대한 강한 자신감을 보여주며 600억 달러 규모의 자사주 매입 계획을 발표했습니다. 이는 경영진이 현재 주가가 저평가되어 있다고 판단하고 있다는 신호로 해석할 수 있습니다.
이러한 엔비디아의 성과는 팔란티어의 최근 실적과도 맞물려 더욱 긍정적인 그림을 그립니다. 팔란티어는 올해 2분기에 매출이 전년 대비 48% 증가한 10억 달러를 기록했으며, 조정 주당순이익은 78% 급등한 0.16달러를 달성했습니다. 특히 AIP를 포함한 미국 상업 부문의 매출은 전년 대비 93% 증가한 3억 600만 달러를 기록했고, 고객 수는 64% 늘어났습니다. 앞으로의 전망도 밝습니다. 해당 부문의 총 계약 금액은 222% 증가한 8억 4,300만 달러에 달했으며, 아직 매출로 반영되지 않은 계약상 의무 매출(RPO)도 전년 대비 77% 증가한 24억 2,000만 달러를 기록했습니다.
엔비디아의 GPU(그래픽 처리 장치)가 여전히 시장에서 큰 인기를 끌고 있다는 점은 AI 기술 채택의 지속적인 모멘텀을 보여줍니다. 이는 팔란티어와 같은 AI 소프트웨어 기업들에게도 좋은 소식입니다. 많은 기업들이 AI를 운영에 도입하는 데 필요한 전문성을 갖추지 못하고 있으며, 투자 대비 합리적인 수익을 보장받는 데 어려움을 겪고 있습니다. 하지만 팔란티어는 AIP를 통해 이러한 문제를 해결하고 있습니다. 예를 들어, AIP를 도입한 한 병원은 응급실 대기 시간을 38분 줄이고, 정형외과 수술실의 유휴 시간을 40% 감소시키며, 병상 용량 계산 시간을 75% 단축하는 성과를 거뒀습니다. 이는 AIP의 성공 사례 중 하나에 불과합니다.
물론 팔란티어의 높은 밸류에이션은 여전히 투자자들에게 부담으로 작용할 수 있습니다. 현재 주가는 내년 예상 수익의 185배 수준에서 거래되고 있습니다. 이는 상당히 높은 수준이지만, 5년에서 10년 후를 내다본다면 오히려 저렴하게 느껴질 수도 있습니다. 팔란티어의 경영진은 향후 몇 년 안에 매출을 10배로 늘리겠다는 야심 찬 목표를 밝힌 바 있습니다. 현재 성장 속도를 고려했을 때, 이는 충분히 달성 가능한 목표로 보입니다.
팔란티어의 높은 주가에 부담을 느끼는 투자자라면, 소규모로 시작해 점진적으로 투자 금액을 늘리는 ‘달러 코스트 애버리징’ 전략을 고려해볼 만합니다. 엔비디아의 강력한 실적과 AI 시장의 지속적인 성장 가능성을 감안할 때, 팔란티어는 여전히 매력적인 투자 대상으로 보입니다. AI 혁명은 이제 막 시작되었을 뿐이며, 이 분야에서 선두를 달리고 있는 두 기업의 성장은 투자자들에게 큰 기회를 제공할 것입니다.
